2007年6月28日 星期四

何謂「基金平台」?

「基金平台」源自於 Fund Supermarket 的概念,也就是投資人透過一家公司可以買到全世界優質的基金來做投資,而且是可以及時的調動資金投資於最佳的區域或市場,對投資人而言,長期投資的成本及時效性是最佳的,這在國際上是最流行的投資方式之ㄧ,也是評價最佳的。

相對於國內的投資方式,由於政策法令的關係,投資人透過銀行/證券公司或投信投顧公司來購買金,會有一些差別:

1.不論單筆或是定期定額,都有單支基金最低的投資額的限制,對投資人而言,會無法做到投資配置來控管風險,因為投資金額會變的很大,對於資金部位小的投資人是很危險的,但是透過基金平台,投資人是可以依筆資金同時買進多檔基金來做資產配置,同時有穩定獲利又同時可以控管風險,長期而言,對投資人是較有利的。

2.再國內投資人無法買到一些優質的基金來投資,例如中國基金/避險基金…等等,或是同一家基金公司的基金,例如有30檔基金,在台灣卻只能買到5檔,所以在台灣的投資人相對於全世界的投資人而言,是非常可憐及不公平的。

3.國內的法令及財團是屬於有權有勢的,一般投資人相對弱勢的,所以國內投資人透過銀行/證券公司/投信投顧公司來投資基金,一般的資訊是不完全及公開的,加上國內金融環境及投資人本身的價值觀扭曲,所以對投資的整個流程及費用的結構是了解不完整的,一般投資人及銷售機構只比檯面上的手續費及指定信託帳戶管理費(銀行收的),從來不去了解基金公司收的基金經理人費用/年管理費/首次申購費及買賣價差及廣告行銷費用…等等。

4.在安全性而言,基金平台由於國內資訊較封閉,所以一直擔心這個問題,其實在國際上來說,這些基金公司或保險集團是比國內的銀行或證?及投信投顧來的安全的,因為在國際上的權威信評機構的評比之下,不論資產總值/債信/內控…等各方面都比國內的公司或銀行來的好及嚴格,加上有些是有政府法律保障投資人的資產安全的,不像國內的法令是對投資人不利或保障缺乏的。